不难看出，这是说风险厌恶者的财富的边际效用递减，也意味着损失一笔钱给风险厌恶者的痛苦大于获得同样大小的一笔钱的幸福。一些初学者可能无法把这种对风险厌恶的定义与上一节给出投资者是风险厌恶的，即两个期望收益率相同的风险资产，投资者偏好风险小的资产。如果没有风险溢价作为补偿，投资者不愿冒险。1)财富效用函数定义：财富效用函数
指数效应函数：u(W) = 1 – e-λW。这种效应函数也称为Constant Absolute Risk Aversion (CARA),因为它的绝对风险厌恶λA(W) = -u”(W)/ u’W)为常数。幂效应如果你是一个风险厌恶者，失去1000美元的痛苦会大于赢得1000美元的快乐，并且二者的可能性相同，所以你不会参加这个赌博0 效用函数财富效用现期财富现期效用
常相对风险厌恶效用函数的一般形式为：U(W) = (W - C) ^ α 其中，U(W)表示财富W的效用值，C是一个常数，α是一个正数，表示人们的风险厌恶程度。常相对风险厌恶7.2 效用函数的经济意义7.2.1 风险厌恶公平赌博参与者风险厌恶风险厌恶者追求确定性财富，厌恶不确定支付即厌恶期望效用，比较基于相同的期望财富，如：当且仅当u
风险厌恶者的财富效用函数特征是什么( )A.财富增加或损失相同数量时，损失的效用大于增加的效用B.财富增加或损失相同数量时，损失的效用小于增加的效用C.财富增加或损失相同也就是说，当面临多种同样货币预期值的投机方式时，风险厌恶考将选择具有较大确定性而不是放小确定结果的投机方式。在信息经济学中，风险厌恶者的效用函数一般被假
